ภาคบริการของแคนาดาชะลอตัว ตลาดที่อยู่อาศัยแสดงสัญญาณการฟื้นตัว

ภาคบริการของแคนาดาประสบปัญหาการชะลอตัวเป็นเดือนที่แปดติดต่อกันในเดือนมกราคมตามข้อมูล PMI ของ S&P Global Canada ที่เผยแพร่เมื่อวันจันทร์ที่ผ่านมา แม้ว่าจะยังพบแนวโน้มการชะลอตัวที่เกิดขึ้น แต่อัตราการปรับลดลงยังคงดีขึ้นเล็กน้อยเมื่อเทียบกับเดือนธันวาคม

ทางด้านดัชนีกิจกรรมทางธุรกิจทั่วไปเพิ่มขึ้นจาก 44.6 ในเดือนธันวาคมเป็น 45.8 ในเดือนมกราคม อย่างไรก็ตาม ดัชนีนี้ยังคงต่ำกว่าเกณฑ์ 50 ซึ่งบ่งชี้ว่ามีการหดตัวตั้งแต่เดือนมิถุนายน โดยความต้องการของตลาดที่อ่อนแอ ซึ่งได้รับอิทธิพลจากอัตราดอกเบี้ยที่สูงและความไม่เชื่อมั่นของกลุ่มลูกค้าในการเริ่มโครงการใหม่ๆ ส่งผลให้กิจกรรมทางธุรกิจหดตัว ตามรายงานของผู้เข้าร่วมการสำรวจ

ทั้งนี้ ธนาคารแห่งประเทศแคนาดาคงอัตราดอกเบี้ยมาตรฐานไว้ที่ระดับสูงสุดในรอบ 22 ปีที่ 5% นับตั้งแต่เดือนกรกฎาคม โดยอ้างถึงความกังวลเกี่ยวกับอัตราเงินเฟ้อพื้นฐาน ทางด้านดัชนีชี้วัดราคาวัตถุดิบของ PMI เพิ่มขึ้นเป็น 61.7 ในเดือนมกราคม ซึ่งสูงที่สุดในรอบ 3 เดือน ซึ่งสะท้อนถึงแรงกดดันด้านต้นทุนที่เพิ่มขึ้น

ดัชนีผลผลิต PMI แบบคอมโพสิตของ S&P Global Canada ซึ่งรวมทั้งกิจกรรมภาคการผลิตและบริการ เพิ่มขึ้นเป็น 46.3 ในเดือนมกราคม ปรับปรุงจาก 44.7 ในเดือนธันวาคม ซึ่งเป็นระดับต่ำสุดนับตั้งแต่เดือนมิถุนายน 2020 ในขณะที่ PMI ภาคการผลิตดีดตัวขึ้นเป็น 48.3 ในเดือนมกราคม จาก 45.4 ในเดือนธันวาคม แต่ยังคงอยู่ต่ำกว่าเกณฑ์ 50 เป็นเวลาเก้าเดือนติดต่อกัน

ทางด้านตลาดที่อยู่อาศัยของแคนาดาหลังจากตกต่ำมานานหนึ่งปี กำลังแสดงสัญญาณการฟื้นตัวในระยะเริ่มแรก ขณะที่นายหน้าอสังหาริมทรัพย์คาดการณ์ว่าอาจพบการฟื้นตัวเกิดขึ้น ซึ่งได้รับแรงหนุนจากอุปสงค์ที่ถูกสะสม การขาดแคลนที่อยู่อาศัยที่มีมาอย่างต่อเนื่อง ค่าเช่าที่สูงขึ้น และความคาดหวังเกี่ยวกับการปรับลดอัตราดอกเบี้ยที่อาจกระตุ้นให้เกิดอัตราเงินเฟ้อขึ้นอีกครั้ง อย่างไรก็ตาม ผู้ว่าการทิฟ แม็กเล็มแห่งธนาคารแห่งประเทศแคนาดาเน้นย้ำเมื่อวันอังคารว่าอัตราดอกเบี้ยเพียงอย่างเดียวอาจไม่สามารถจัดการกับค่าใช้จ่ายด้านที่อยู่อาศัยที่สูงขึ้นจากอัตราเงินเฟ้อได้ โดยการลดอัตราดอกเบี้ยอาจนำไปสู่ความร้อนแรงในตลาดที่อยู่อาศัย ซึ่งธนาคารกลางตั้งเป้าที่จะหลีกเลี่ยง

ทั้งนี้ ความคาดหวังในการปรับลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนมีนาคมในแคนาดาอาจถูกเลื่อนออกไป โดยตลาดเงินในขณะนี้บ่งชี้ถึงโอกาสที่เกือบจะแน่นอนที่มีการปรับลดดอกเบี้ยในเดือนมิถุนายน ขณะที่ปัจจุบันความน่าจะเป็นของการปรับลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนเมษายนอยู่ที่ประมาณ 40% ซึ่งแสดงให้เห็นถึงการเปลี่ยนแปลงระยะเวลาในการปรับนโยบายการเงินที่คาดการณ์ไว้

ทางด้านดัชนีราคาผู้บริโภครายเดือนของสหรัฐฯ ที่ได้รับการแก้ไขในเดือนธันวาคมแสดงให้เห็นการเพิ่มขึ้นน้อยกว่าที่คาดการณ์ไว้ในตอนแรก โดยตัวเลขปรับปรุงประจำปีของกระทรวงแรงงานยังเผยให้เห็นดัชนีราคาผู้บริโภคที่เพิ่มขึ้นเล็กน้อยในเดือนตุลาคมและพฤศจิกายน ขณะที่เจ้าหน้าที่ธนาคารกลางสหรัฐฯ ระบุถึงความไม่จำเป็นในการลดอัตราดอกเบี้ยในเร็วๆ นี้ ซึ่งส่งผลต่อแนวโน้มเชิงบวกของเงินดอลลาร์สหรัฐฯ

ทั้งนี้ ตัวเลขเงินเฟ้อของสหรัฐฯ ในวันอังคารจะถูกจับตาดูอย่างใกล้ชิดเกี่ยวกับจังหวะเวลาของการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐฯ โดยข้อมูลและการเติบโตการจ้างงานที่แข็งแกร่งได้ลดความคาดหวังในการลดอัตราดอกเบี้ย ขณะที่สัญญาณของแรงกดดันด้านราคาที่ฟื้นตัวอาจส่งผลกระทบต่อการคาดการณ์เหล่านี้ โดยนักลงทุนจะให้ความสนใจกับแถลงการณ์จากเจ้าหน้าที่ของเฟดในระหว่างสัปดาห์ รวมถึงตัวเลขยอดค้าปลีก การขอรับสวัสดิการว่างงานครั้งแรง และรายงานเกี่ยวกับอัตราเงินเฟ้อของราคาผู้ผลิตและความเชื่อมั่นของผู้บริโภค จึงคาดว่าจะส่งผลให้คู่สกุลเงินดอลลาร์สหรัฐฯและดอลลาร์แคนาดาพบการซื้อขายทรงตัวอยู่ในกรอบแคบๆ ได้ในช่วงนี้ จากความไม่ชัดเจนของข้อมูลเศรษฐกิจ และส่วนต่างของผลตอบแทนของทั้งสองประเทศที่ไม่ต่างกันมากนัก

ข้อมูลประกอบการวิเคราะห์ทางเทคนิค (5H) CFD USD/CAD

แนวต้านสำคัญ : 1.3465, 1.3467, 1.3470

แนวรับสำคัญ : 1.3457, 1.3455, 1.3452                  

5H Outlook     

ที่มา: Investing.com

Buy/Long 1 หากมีการแตะแนวรับที่ช่วงราคา 1.3447 - 1.3457 แต่ไม่สามารถเบรกแนวรับที่ 1.3457 ได้ อาจตั้ง TP ที่ประมาณ 1.3465 และ SL ที่ประมาณ 1.3442 หรือตามความเสี่ยงที่รับได้

Buy/Long 2 หากสามารถเบรกแนวต้านที่ช่วงราคา 1.3465 - 1.3475 ได้ อาจตั้ง TP ที่ประมาณ 1.3480 และ SL ที่ประมาณ 1.3452 หรือตามความเสี่ยงที่รับได้                 

Sell/Short 1 หากมีการแตะแนวต้านที่ช่วงราคา 1.3465 - 1.3475 แต่ไม่สามารถเบรกแนวต้านที่ 1.3465 ได้ อาจตั้ง TP ที่ประมาณ 1.3455 และ SL ที่ประมาณ 1.3480 หรือตามความเสี่ยงที่รับได้

Sell/Short 2 หากสามารถเบรกแนวรับที่ช่วงราคา 1.3447 - 1.3457 ได้ อาจตั้ง TP ที่ประมาณ 1.3436 และ SL ที่ประมาณ 1.3470 หรือตามความเสี่ยงที่รับได้

Pivot Points Feb 12, 2024 09:54AM GMT+7