ราคาถั่วเหลืองลดลงท่ามกลางอากาศร้อนแห้ง และความต้องการส่งออกที่ต่ำ

ราคาถั่วเหลืองปรับตัวลดลงเนื่องจากการขายทางเทคนิคและกองทุน แม้ว่าการจัดอันดับคุณภาพพืชผลประจำประเทศจาก USDA จะลดลง แต่ยังคงสูงกว่าปีที่แล้ว โดยการลดลงนี้มีสาเหตุหลักมาจากสภาพอากาศที่ร้อนและแห้งในบางพื้นที่ของภูมิภาคเพาะปลูก ซึ่งคาดว่าจะมีฝนตกเล็กน้อยแต่อาจทำให้เกิดน้ำท่วมหรือพายุ ขณะที่ความต้องการส่งออกยังคงต่ำ โดยเฉพาะในพืชผลล็อตใหม่ และบราซิลที่ยังคงครองตลาด ขณะเดียวกัน ราคากากถั่วเหลืองลดลงจากการทำกำไรและการแข่งขันจากอาร์เจนตินา ท่ามกลางน้ำมันถั่วเหลืองที่ลดลงจากคำสั่งขายอย่างต่อเนื่อง โดย CONAB และ USDA มีกำหนดเปิดเผยรายงานการคาดการณ์เพิ่มเติม

สำหรับแนวโน้มถั่วเหลืองของสหรัฐฯ ในปี 2024/25 คาดว่าสต็อกเริ่มต้นและคงคลังจะสูงขึ้นเนื่องจากการบดและการใช้ในประเทศที่ลดลง ซึ่งชดเชยเล็กน้อยด้วยการส่งออกที่สูงขึ้น โดยสต็อกสินค้าคงเหลือคาดว่าจะอยู่ที่ 455 ล้านบุชเชล ขณะที่ราคาคาดว่าจะคงที่ที่ 11.20 ดอลลาร์ต่อบุชเชล

ทางด้านผลผลิตเมล็ดพันธุ์น้ำมันทั่วโลกคาดว่าจะลดลง โดยเฉพาะเมล็ดเรพซีดของออสเตรเลียและสหภาพยุโรป โดยคาดว่าสต็อกถั่วเหลืองเริ่มต้นและคงคลังทั่วโลกจะลดลง และคาดว่าจะพบการเปลี่ยนแปลงในผลผลิตและการส่งออกสำหรับบราซิลและปารากวัย ขณะที่การนำเข้าถั่วเหลืองรายสัปดาห์ของสหภาพยุโรปมีจำนวนทั้งสิ้น 227,693 ตัน โดยเยอรมนี สเปน และอิตาลีเป็นผู้นำเข้ารายใหญ่ที่สุด ซึ่งการนำเข้าทั้งหมดสำหรับปีการตลาดลดลง 1% จากปีที่แล้ว

ทั้งนี้ ตลาดถั่วเหลืองคาดว่าจะเติบโตจาก 156.10 พันล้านดอลลาร์สหรัฐฯ ในปี 2023 เป็น 232.98 พันล้านดอลลาร์สหรัฐฯภายในปี 2032 โดยมีอัตราการเติบโตต่อปีแบบทบต้น (CAGR) ที่ 4.6% ในช่วงปี 2024 ถึง 2032 ขณะที่ความต้องการอาหารสัตว์และโภชนาการจากพืชผลที่เพิ่มขึ้น ซึ่งได้รับแรงหนุนจากการเติบโตของประชากรและการใส่ใจด้านสุขภาพ คาดว่าจะขับเคลื่อนการเติบโตนี้ ขณะที่การบริโภคเนื้อสัตว์และผลิตภัณฑ์นมที่เพิ่มขึ้นผลักดันความต้องการถั่วเหลืองในอาหารสัตว์ และผลิตภัณฑ์อาหารจากถั่วเหลืองและไบโอดีเซลยังช่วยเพิ่มการเติบโตของตลาด

โดยเมื่อวันอังคาร ราคาถั่วเหลืองล่วงหน้าของ CBOT ร่วงลงเนื่องจากเทรดเดอร์ประเมินผลกระทบของน้ำท่วมและความร้อนในภาคกลางของสหรัฐฯ ต่อพืชผล ขณะที่นักวิเคราะห์แนะนำว่า แม้น้ำท่วมจะส่งผลให้เกิดปัญหาด้านลอจิสติกส์ แต่ผลกระทบต่อตลาดโดยรวมยังไม่แน่นอนจนกว่าจำนวนการสูญเสียพืชผลจะมีความชัดเจน ซึ่งความชื้นอาจเป็นประโยชน์ต่อพืชผลมากกว่าสร้างความเสียหาย ส่งผลให้สต็อกคงคลังมีจำนวนมากและจำกัดการเพิ่มขึ้นของราคาที่อาจเกิดขึ้น

ทางด้านการซื้อขายข้ามคืนในวันพุธ พบว่าราคาถั่วเหลืองเพิ่มขึ้นเล็กน้อยเนื่องจากสภาพอากาศที่ไม่แน่นอนของสหรัฐฯ ที่ส่งผลกระทบต่อพืชปลูกใหม่ โดยพบสัญญาซื้อขายล่วงหน้าถั่วเหลืองและน้ำมันถั่วเหลืองลดลงอย่างมีนัยสำคัญ ขณะที่ข้อมูลสต็อกธัญพืชรายไตรมาสของถั่วเหลืองคาดว่าจะอยู่ที่ 962 ล้านบุชเชล ณ สิ้นไตรมาสที่สาม เพิ่มขึ้นจาก 796 ล้านบุชเชลในปีที่แล้ว

ทั้งนี้ ราคาถั่วเหลืองร่วงลงหลังจากทดสอบระดับ 1,131.40 ดอลลาร์ ซึ่งบ่งชี้ถึงแนวโน้มขาลงอย่างต่อเนื่องที่เป้าหมายที่ 1,100.00 ดอลลาร์ โดยสภาวะตลาดที่เป็นบวกอาจส่งผลให้ราคาขึ้นไปทดสอบแนวต้านชั่วคราวที่ 1,130.00 ดอลลาร์ก่อนที่จะปรับตัวลดลงอีกครั้ง โดยแนวโน้มขาลงยังคงอยู่ตราบที่ราคายังคงอยู่ต่ำกว่า 1,131.40 ดอลลาร์ ซึ่งช่วงการซื้อขายที่คาดหวังในช่วงนี้อยู่ระหว่างแนวรับ 1,100.00 ดอลลาร์และแนวต้าน 1,130.00 ดอลลาร์

ข้อมูลประกอบการวิเคราะห์ทางเทคนิค (1H) CFD US Soybeans Futures - Aug 24 (ZSQ4)

แนวต้านสำคัญ : 1145.54, 1146.30, 1147.55

แนวรับสำคัญ : 1143.04, 1142.28, 1141.03      

1H Outlook

ที่มา: TradingView                     

Buy/Long 1 หากมีการแตะแนวรับที่ช่วงราคา 1138.04 - 1143.04 แต่ไม่สามารถเบรกแนวรับที่ 1143.04 ได้ อาจตั้ง TP ที่ประมาณ 1146.46 และ SL ที่ประมาณ 1136.00 หรือตามความเสี่ยงที่รับได้

Buy/Long 2 หากสามารถเบรกแนวต้านที่ช่วงราคา 1145.54 - 1150.54 ได้ อาจตั้ง TP ที่ประมาณ 1153.00 และ SL ที่ประมาณ 1141.00 หรือตามความเสี่ยงที่รับได้                 

Sell/Short 1 หากมีการแตะแนวต้านที่ช่วงราคา 1145.54 - 1150.54 แต่ไม่สามารถเบรกแนวต้านที่ 1145.54 ได้ อาจตั้ง TP ที่ประมาณ 1143.04 และ SL ที่ประมาณ 1153.00 หรือตามความเสี่ยงที่รับได้

Sell/Short 2 หากสามารถเบรกแนวรับที่ช่วงราคา 1138.04 - 1143.04 ได้ อาจตั้ง TP ที่ประมาณ 1135.00 และ SL ที่ประมาณ 1148.00 หรือตามความเสี่ยงที่รับได้

Pivot Points Jun 27, 2024 10:56AM GMT+7